| | KOMISJA PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH I GIEŁD | |
| |
| | Raport bieżący nr | 34 | / | 2006 | |
| |
| | Data sporządzenia: | 2006-08-30 | | | | | | | | | |
| | Skrócona nazwa emitenta | | | | | | | | | |
| | MNI | |
| | Temat | | | | | | | | | | |
| | MNI S.A. - zakup akcji spółki dataCOM S.A. przez podmiot zależny MNI Telecom Sp. z o.o. (dawniej: Pilicka Telefonia Sp. z o.o.) | |
| | Podstawa prawna | | | | | | | | |
| | Art. 56 ust. 1 pkt 2 Ustawy o ofercie - informacje bieżące i okresowe
| |
| | Treść raportu: | | | | | | | | | |
| | Zarząd spółki MNI Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie informuje, że w dniu 29 sierpnia 2006 roku w związku ze spełnieniem się wszystkich warunków zawartych w umowie sprzedaży akcji, o której mowa w raporcie bieżącym nr 28/2006 z dnia 14 lipca 2006 roku, sfinalizowana została transakcja przejęcia przez spółkę zależną – MNI Telecom Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością z siedzibą w Radomiu (poprzednio działająca pod firmą Pilicka Telefonia Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością) od spółki JUPITER Narodowy Fundusz Inwestycyjny Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie, akcji spółki dataCOM Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie.
Powyżej wskazana transakcja dotyczy nabycia przez MNI Telecom 2.570.566 akcji zwykłych imiennych spółki dataCOM o wartości nominalnej 7,00 złotych każda stanowiących łącznie 76,49 procent jej kapitału zakładowego i głosów na walnym zgromadzeniu, za łączną cenę w wysokości 19 mln złotych, przy czym cena powyższa płatna jest w dwóch ratach: pierwsza rata w wysokości 18 mln złotych została już uregulowana, natomiast druga rata w wysokości 1 mln złotych płatna będzie w terminie do 31 lipca 2007 roku, o ile wskaźnik marży brutto liczony za okres od czerwca 2006 roku do maja 2007 roku będzie nie mniejszy niż ten wskaźnik liczony za okres od czerwca 2005 do maja 2006 roku.
Powyższa cena uwzględnia kwotę 8,2 mln zł gotówki, którą Spółka dataCOM posiada na kontach bankowych w dniu finalizacji transakcji. Biorąc pod uwagę nadwyżkę należności nad zobowiązaniami kwota ta wzrasta do co najmniej 9,5 mln złotych.
W związku z powyższym po odjęciu nadwyżki środków finansowych, cena za 100% akcji wynosi 12,5 mln złotych. Biorąc pod uwagę plan finansowy spółki na rok 2006, w którym planowany wynik EBITDA wynosi 2,7 mln złotych daje to wskaźnik P/EBITDA transakcji 4,62. Szacując możliwy do uzyskania wynik EBITDA w 2007 roku na 3 mln złotych wskaźnik P/EBITDA transakcji wyniesie 4,16. Powyższe założenia zakładają, iż pozostałe 24% akcji będą odkupione od akcjonariusza mniejszościowego po cenie analogicznej do ceny pakietu większościowego, co nie jest powszechną praktyką na rynku kapitałowym.
dataCOM jest właścicielem działki i budynku biurowego w dzielnicy Ursus (siedziba Spółki). Działka ma powierzchnię ponad 4,5 tys m. kw., natomiast budynek prawie 2,5 tys. m. kw. Wartość księgowa netto budynku na koniec I kw. 2006 r. to prawie 11,8 mln zł. Spółka w ubiegłym roku wykazała wartość sprzedaży na poziomie przekraczającym 32 mln złotych, zaś wartość sprzedaży za pierwsze półrocze roku bieżącego wyniosła prawie 15 mln złotych.
Należy stwierdzić, iż parametry transakcji spełniają kryteria finansowe, deklarowane przez Zarząd MNI S.A., w zakresie przejmowania podmiotów z branży telekomunikacyjnej.
Zakup Spółki jest elementem realizacji ogłoszonej na początku tego roku Strategii Rozwoju Grupy MNI S.A., zakładającej między innymi pozyskiwanie infrastruktury telekomunikacyjnej dla zapewnienia bezpośredniego dostępu do odbiorców usług, w szczególności w zakresie wysoce zaawansowanych usług multimedialnych oraz realizacji tzw. telekomunikacyjnej usługi konwergentnej (FMC polegającej na połączeniu telefonicznej usługi stacjonarnej z mobilną ). MNI jest w chwili obecnej w trakcie negocjacji warunków ewentualnej współpracy w ramach MVNO z Operatorami Mobilnymi.
Spółka dataCom dysponuje magistralą światłowodową na terenie Warszawy o długości kilkudziesięciu km łączącą 15 dużych obiektów o charakterze biurowym z wszystkimi najważniejszymi centrami telekomunikacyjnymi . W obrębie posiadanej sieci światłowodowej znajduje się kilkadziesiąt średnich i dużych firm, które zgodnie z realizowaną strategią zostaną objęte specjalną ofertą MNI.
dataCom posiada również 1,5 tys. abonentów indywidualnych oraz biznesowych w obrębie warszawskiej strefy numeracyjnej.
Będące własnością przejętej Spółki i zlokalizowane w wyżej opisanym budynku profesjonalne Centrum Hostingowe, połączone wysoko przepustowymi magistralami światłowodowymi ze wszystkimi pozostałymi Centrami telekomunikacyjnymi w Warszawie, zapewnia możliwość rozwoju w kierunku usług kolokacji dla dynamicznie rozwijającego się rynku telekomunikacyjnego oraz medialnego. Strategia Grupy zakłada również rozwijanie usług kolokacyjnych i zakłada utworzenie na bazie zasobów dataCOM minimum trzech dodatkowych Centrów Kolokacyjnych zlokalizowanych w Białymstoku, Radomiu oraz Łomży lub Łodzi połączonych z Centrum Kolokacyjnym w Warszawie wysoko przepustowymi magistralami do transmisji danych . Taka organizacja infrastruktury wynika z chęci oferowania zaawansowanych usług hostingowych również poza lokalizacją warszawską, pozwalając jednocześnie na zapewnienie klientom dataCOM dostępu do usług telekomunikacyjnych niezależnie od miejsca ich świadczenia w standardzie i cenach obowiązujących na rynku warszawskim. Realizacja tego fragmentu strategii wymagać będzie relokacji zasobów teletransmisyjnych oraz magistrali światłowodowych z pozostałych Spółek Grupy MNI do Spółki dataCOM, tak aby zapewnić możliwości integracji proponowanej organizacji usług kolokacji. Działania te planowane są jeszcze na jesień bieżącego roku.
Zakup Spółki pozwoli Grupie MNI S.A. na szerokie rozwinięcie oferty usługowej w zakresie telefonii i dostępu do internetu na terenie Warszawy skierowanej szczególnie do odbiorcy biznesowego oraz rozwinięcie usług hostingowych, na które szacujemy duży wzrost zapotrzebowania z uwagi na zapowiadany przez wiele podmiotów start projektów MVNO oraz powszechnego dostępu do internetu. Projekt Grupy MNI zakładający stworzenie na bazie zasobów dataCOM centrum kolokacyjnego z równorzędnymi filiami w kilku większych aglomeracjach około warszawskich, połączonych specjalnymi magistralami światłowodowymi z najważniejszymi węzłami telekomunikacyjnymi kraju, jest nowatorskim wyjściem naprzeciw oczekiwaniom wielu klientów z rynku średnich podmiotów, wchodzących w okres konieczności posiadania własnej infrastruktury teleinformatycznej, jednak bez konieczności inwestowania w profesjonalne serwerownie oraz ponoszenia wysokich kosztów inwestycji w odpowiednie łącza.
Zarząd MNI jednocześnie oświadcza, iż opublikowana tegoroczna prognoza przychodów szacowana na 140 mln złotych oraz marży EBITDA na 35 mln. złotych nie uwzględniała przychodów Spółki dataCOM.
Raport sporządzono na podstawie art. 56 ust. 1 pkt. 2 ustawy o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz spółkach publicznych oraz § 9 rozporządzenia Minister Finansów w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych.
| |
|
